• Deutsch
    • English
  • Deutsch 
    • Deutsch
    • English
  • Einloggen
SSOAR ▼
  • Home
  • Kontakt
  • Über SSOAR
  • Leitlinien
  • Veröffentlichen auf SSOAR
  • Kooperieren mit SSOAR
    • Kooperationsmodelle
    • Ablieferungswege und Formate
    • Projekte
  • Kooperationspartner
    • Informationen zu Kooperationspartnern
  • Informationen
    • Möglichkeiten für den Grünen Weg
    • Vergabe von Nutzungslizenzen
    • Informationsmaterial zum Download
  • Betriebskonzept
Browsen und suchen Dokument hinzufügen OAI-PMH-Schnittstelle
JavaScript is disabled for your browser. Some features of this site may not work without it.


Volltext herunterladen

(402.9 KB)

Zitationshinweis

Bitte beziehen Sie sich beim Zitieren dieses Dokumentes immer auf folgenden Persistent Identifier (PID):
https://nbn-resolving.org/urn:nbn:de:0168-ssoar-243048

Export für Ihre Literaturverwaltung

Bibtex-Export
Endnote-Export

Statistiken anzeigen
Weiterempfehlen
  • E-Mail
  • Facebook
  • Twitter
  • reddit
  • LinkedIn
  • XING
  • VK

Nonlinearity and structural breaks in Irish PPP relationships: an application of random field regression

[Zeitschriftenartikel]

Bond, Derek
Harrison, Michael J.
O'Brien, Edward J

Abstract

Using nominal and real exchange rates for Ireland relative to Germany and the UK from 1975 to 2003, this paper explores likely sources of nonlinearity in purchasing power parity (PPP) relationships and difficulties in employing an I(1)/I(0) econometric framework. Tests for fractional integration and... mehr

Using nominal and real exchange rates for Ireland relative to Germany and the UK from 1975 to 2003, this paper explores likely sources of nonlinearity in purchasing power parity (PPP) relationships and difficulties in employing an I(1)/I(0) econometric framework. Tests for fractional integration and nonlinearity, including random field regression-based procedures, are applied. Results reveal shortcomings in the standard cointegration and smooth transition autoregression approaches to modelling, and point to multiple structural changes models. Such a model for the case of Ireland and Germany suggests that PPP holds not only in the long run but also in the medium to short term.... weniger

Klassifikation
Wirtschaftsstatistik, Ökonometrie, Wirtschaftsinformatik
Volkswirtschaftslehre

Freie Schlagwörter
purchasing power parity; fractional Dickey-Fuller test; smooth transition autoregression; random field regression; multiple structural changes model

Sprache Dokument
Englisch

Publikationsjahr
2009

Seitenangabe
25 S.

Zeitschriftentitel
Applied Economics (2009)

DOI
https://doi.org/10.1080/00036840902780144

Status
Postprint; begutachtet (peer reviewed)

Lizenz
PEER Licence Agreement (applicable only to documents from PEER project)


Home  |  Kontakt  |  Impressum  |  Betriebskonzept  |  Datenschutzerklärung
© 2007 - 2018 Social Science Open Access Repository (SSOAR).
Based on DSpace, Copyright (c) 2002-2017, DuraSpace. All rights reserved.
 

 


Home  |  Kontakt  |  Impressum  |  Betriebskonzept  |  Datenschutzerklärung
© 2007 - 2018 Social Science Open Access Repository (SSOAR).
Based on DSpace, Copyright (c) 2002-2017, DuraSpace. All rights reserved.